近期晶瑞电材公告获得国家大基金二期1.6亿增资，这是大基金换帅后的首个投资项目，意味着在大基金期密集减持退出的同时，大基金二期也将紧锣密鼓重启新一轮投资。

最近半导体行业变化较多，副总理组织调研集成电路产业，湖北国资和国家大基金增资长江存储，加大市场对长存扩产预期，有望带动半导体设备，材料端国产替代需求。科技部重组并成立中央科技委员会，剥离农业、卫健等职能，有利于统筹科技力量在关键核心技术上攻坚克难，进一步加强了举国体制打通半导体产业链自主可控的决心。

所以参考晶瑞电材，结合大基金二期陆续建仓以及美国继续搞事情，老pu估计接下来半导体国产替代的关注度又会提升。

大基金管理机构曾表示，二期将首先关注已投入的企业和项目，重点关注存储芯片行业。对于设备领域，二期将对在刻蚀机、薄膜设备、测试设备和清洗设备等领域已布局企业保持高强度持续支持，推动龙头做大做强，此外，将加快开展光刻机等核心设备投资布局，填补一期空白。

关注存储芯片（江波龙、兆易创新、澜起科技等）、刻蚀机（中微公司）、薄膜设备（拓荆科技）、测试设备（华峰测控、长川科技）、清洗设备（盛美上海、至纯科技）、光刻机（奥普光电、南大光电、晶瑞电材等）。